Baltijos šalių akcijų indeksų sezoniškumo ir kalendorinių anomalijų tyrimas
Nomgaudė, Samanta |
Ivaškevičiūtė, Laura | Darbo gynimo komisijos pirmininkas / Thesis Defence Board Chairman |
Freitakas, Eduardas | Darbo gynimo komisijos narys / Thesis Defence Board Member |
Jurevičienė, Daiva | Darbo gynimo komisijos narys / Thesis Defence Board Member |
Remeikienė, Rita | Darbo gynimo komisijos narys / Thesis Defence Board Member |
Mačerinskienė, Irena | Darbo gynimo komisijos narys / Thesis Defence Board Member |
Vaicenavičius, Rimantas Juozas | Darbo gynimo komisijos narys / Thesis Defence Board Member |
Remeikienė, Rita | Recenzentas / Rewiewer |
Magistro baigiamajame darbe išanalizuota, ar Baltijos šalių akcijų rinkoje 2000 – 2013 m. laikotarpiu pasireiškia sezoniškumas ir egzistuoja kalendorinės anomalijos. Pirmoje darbo dalyje nagrinėjami teoriniai sezoniškumo ir kalendorinių anomalijų aspektai, pateikiama kalendorinių anomalijų klasifikacija, aptariamos kalendorinių anomalijų pasireiškimo akcijų rinkose prielaidos, atliekamas empirinių tyrimų sisteminimas į tyrimus, pagrindžiančius ir paneigiančius sezoniškumo ir kalendorinių anomalijų akcijų rinkose, egzistavimą. Antrojoje darbo dalyje aprašyta sezoniškumo ir kalendorinių anomalijų tyrimo metodologija: pateikiamos analizuojamų Baltijos šalių vertybinių popierių rinkos akcijų indeksų trumpos charakteristikos, sezoniškumas ir kalendorinės anomalijos apibūdinamos kaip tyrimo objektas, pagrindžiamas tyrimo aktualumas ir reikalingumas, suformuluojamos tyrimo hipotezės bei aprašoma tyrimo metodika. Trečiojoje darbo dalyje pateikti atlikto tyrimo rezultatai bei galimos tolimesnės tyrimo kryptys.
In final master’s work there are analyzed whether exist seasonality and calendar anomalies in the Baltic stock market in the period of 2000 - 2013 m. In the first part of work there are discussed the theoretical aspects of seasonality and calendar anomalies and assumptions of the occurrence of calendar anomalies in stock markets. Also there is presented the classification of the calendar anomalies and is performed the systematization of empirical researches to researches which are supporting and refuting the existence of seasonality and calendar anomalies in stock markets. In the second part of work there is described the methodology of seasonality and calendar anomalies in which there are presented characteristics of Baltic stock indices, the relevance and necessity of research of seasonality and calendar anomalies in Baltic stock market and hypothesis and method of this research. In the third part of work there are presented the results of accomplished research and possible further research directions.